• 資金需要量計算公式

    時間:2022-08-09 來源:西安 點擊次數:2682

      資金需要量=(基期資金平均占用額-不合理資金占用額)×(1±預測期銷售增減率)×(1±預測期資金周轉速度變動率)。資金需要量預測是指企業根據生產經營的需求,對未來所需資金的估計和推測。

    預測資金需要量計算公式

      一、因素分析法:

      資金需要量=(基期資金平均占用額-不合理資金占用額)×(1±預測期銷售增減率)×(1±預測期資金周轉速度變動率)。

    二、銷售百分比法:

      外部融資需求量=(增加的敏感性資產-增加的敏感性負債+增加的非敏感性資產)-增加的留存收益。

    什么是資金需要量預測?

      資金需要量預測是指企業根據生產經營的需求,對未來所需資金的估計和推測。企業籌集資金,首先要對資金需要量進行預測,即對企業未來組織生產經營活動的資金需要量進行估計、分析和判斷,它是企業制定融資計劃的基礎。

    資金需要量預測的意義

      企業持續的生產經營活動,不斷地產生對資金的需求,同時,企業進行對外投資和調整資本結構,也需要籌措資金。企業所需要的這些資金,一部分來自企業內部,另一部分通過外部融資取得。由于對外融資時,企業不但需要尋找資金提供者,而且還需要做出還本付息的承諾或提供企業盈利前景,使資金提供者確信其投資是安全的并可獲利,這個過程往往需要花費較長的時間。因此,企業需要預先知道自身的財務需求,確定資金的需要量,提前安排融資計劃,以免影響資金周轉。

    資金需要量預測的步驟

      資金需要量預測一般按以下幾個步驟進行:

      (1)銷售預測

      銷售預測是企業財務預測的起點。銷售預測本身不是財務管理的職能,但它是財務預測的基礎,銷售預測完成后才能開始財務預測。因此,企業資金需要量的預測也應當以銷售預測為基礎。

      (2)估計需要的資產

      資產通常是銷售量的函數,根據歷史數據可以分析出該函數關系。根據預計銷售量和資產銷售函數,可以預測所需資產的總量。某些流動負債也是銷售的函數,相應的也可以預測負債的自發增長率,這種增長可以減少企業外部融資的數額。

      (3)估計收入、費用和留存收益

      收入和費用與銷售額之間也存在一定的函數關系,因此,可以根據銷售額估計收入和費用,并確定凈利潤。凈利潤和股利支付率,共同決定了留存收益所能提供的資金數額。

      (4)估計所需要的追加資金需要量,確定外部融資數額

      根據預計資產總量,減去已有的資金來源、負債的自發增長和內部提供的留存收益,得出應追加的資金需要量,以此為基礎進一步確定所需的外部融資數額。

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